Så använder du kalkylatorn
Ange kapitalet, en förväntad avkastning och hur många år utbetalningarna ska pågå. Kalkylatorn visar månadsbeloppet och hur mycket avkastning kapitalet hinner ge medan det betalas ut - en post som ofta är betydligt större än man förväntar sig.
Exempel i siffror
Så blir det med de förifyllda värdena:
- Kapital: 2 500 000 kr
- Årlig avkastning: 4%
- Antal år: 20
Närmare bestämt: Utbetalning per månad: 15 149,51 kr, Totalt utbetalt: 3 635 881,98 kr.
Räkneexempel med startvärdena
Ett kapital på 2 500 000 kr med fyra procents avkastning som ska räcka i tjugo år ger 15 150 kr i månaden. Totalt betalas drygt 3,6 miljoner kr ut, varav nära 1,14 miljoner är avkastning intjänad under själva utbetalningsperioden.
Kapitalet tar slut med flit Modellen räknar fram det belopp som gör saldot till noll på slutdagen. Vill du i stället bevara kapitalet får du hålla dig till avkastningen: fyra procent på 2,5 miljoner är knappt 8 300 kr i månaden, alltså nästan hälften. Skillnaden mellan de två synsätten är hela pensionsplaneringen i ett nötskal.
Sekvensrisken är den stora faran
Kalkylen antar jämn avkastning, men marknaden svänger - och ordningen spelar roll. Kommer de dåliga åren tidigt säljer du andelar billigt och kapitalet räcker kortare än planerat. Håll därför två till tre års utbetalningar i trygga tillgångar som inte behöver säljas i en nedgång.
Inflationen urholkar beloppet
15 150 kr i dag är inte 15 150 kr om tjugo år. Antingen räknar du med real avkastning - nominell minus inflation - eller så planerar du att höja utbetalningen årligen, vilket tömmer kapitalet snabbare. Testa båda varianterna innan du låser en plan för två decennier.
Skatten skiljer mellan kontotyper Uttag från ett ISK beskattas inte vid uttaget utan via en årlig schablon på kapitalet, medan en vanlig depå beskattar vinstdelen med trettio procent. Uttag från pensionsförsäkring beskattas i stället som inkomst av tjänst - tre helt olika kalkyler för samma bruttobelopp.
Samspelet med allmän pension
Ett privat uttag läggs ovanpå allmän pension och tjänstepension, och den samlade inkomsten avgör skatteskiktet. Att sprida ut uttagen jämnare över fler år kan därför sänka den totala skatten jämfört med stora uttag under enstaka år - särskilt kring brytpunkten för statlig skatt.
Använd den som brygga Ett vanligt användningsområde är att gå ner i tid eller sluta arbeta några år före pensionen och låta kapitalet täcka mellanskillnaden. Då är just en tidsbegränsad plan det du vill ha - och kalkylatorn svarar exakt på hur stort belopp den perioden tål.
Håll bufferten utanför
Kapitalet i den här kalkylen är planerat att ta slut, vilket gör en separat buffert viktigare än vanligt. Tre till sex månadsutgifter på ett fritt konto ska ligga utanför planen, annars blir en oväntad utgift ett hål i hela utbetalningsstrukturen.
Vanliga misstag
Att räkna med optimistisk avkastning på pengar som ska konsumeras, att glömma skatten på uttaget, och att inte ha någon plan för vad som händer när saldot når noll. Alla tre upptäcks först när det är för sent att korrigera i lugn och ro.
Räkna om varje år
Uppdatera med verkligt saldo och kvarvarande år vid varje årsskifte. Har marknaden varit generös kan uttaget höjas; har den varit sur sänker du i tid medan justeringen fortfarande är liten - och det är precis den vanan som gör en uttagsplan hållbar.