Kalkulator rentowności równoważnej podatkowo
Przelicz rentowność wolną od podatku na rentowność opodatkowaną, której potrzebowałbyś, by uzyskać ten sam zwrot po podatku.
- Za darmo
- Bez rejestracji
Podaj rentowność wolną od podatku i stopę podatkową, aby zobaczyć rentowność równoważną.
Przykład
Dla tych przykładowych danych:
- Rentowność wolna od podatku3.5%
- Stopa podatkowa32%
Rentowność równoważna podatkowo: 5,15%
- Kwota doliczona1,65%
- Gdyby pierwsza wartość była o 10% wyższa5,66%
Najczęstsze pytania
Jak liczy się rentowność równoważną podatkowo?
Podziel rentowność wolną od podatku przez jeden minus Twoja stopa podatkowa. Rentowność komunalna 3,5% przy stopie podatkowej 32% jest równoważna rentowności opodatkowanej około 5,15%.
Komu jest potrzebna?
Pozwala porównać obligacje wolne od podatku, jak komunalne, z obligacjami opodatkowanymi na równi. Im wyższa Twoja stopa podatkowa, tym atrakcyjniejsze stają się rentowności wolne od podatku.
Czym jest rentowność ekwiwalentna podatkowo w prostych słowach?
Rentowność ekwiwalentna podatkowo, czyli TEY, to rentowność, jaką inwestycja opodatkowana musiałaby płacić, by po podatku dorównać wolnej od podatku. Niektóre obligacje, jak wiele komunalnych, płacą odsetki wolne od podatku, więc 3,5 procent wolne od podatku może być warte więcej niż wyższa rentowność opodatkowana po odjęciu podatku. TEY przelicza stopę wolną od podatku na stopę opodatkowaną, jaką musiałbyś zarobić, by wyjść na zero. Pozwala to porównać obie na uczciwej podstawie po opodatkowaniu.
Jak narzędzie wylicza rentowność?
Dzieli zysk wolny od podatku przez jeden minus Twoja stopa podatku, wpisana jako procent. Więc 3,5 procent wolne od podatku przy stopie 32 procent daje 3,5 podzielone przez 0,68, czyli około 5,15 procent. To znaczy, że obligacja opodatkowana musiałaby dawać 5,15 procent, by dorównać wolnym od podatku 3,5 procent. Im wyższa Twoja stopa podatku, tym wyżej wspina się ekwiwalent.
Czego brakuje w tej liczbie?
Używa jednej stopy podatku, więc nie obsługuje progów podatkowych, różnicy między podatkiem stanowym a federalnym, podatku minimalnego ani wygaszania ulg. Zakłada też, że zysk jest w pełni wolny od podatku, a alternatywa w pełni opodatkowana, co nie zawsze jest prawdą. Stopa podatku musi być poniżej 100 procent, by działanie miało sens. Więc traktuj wynik jako czyste porównanie i sprawdź swoją prawdziwą sytuację podatkową przed decyzją.